| Последняя стохастическая техника The \"Last\" Stochastic Technique
Скотт МакКормик
Scott McCormick 
Стохастический осциллятор - это индикатор импульса или скорости
цены, разработанный George Lane. Вычисляется очень просто:
K=[(C-L)/(H-L)]*100
Где:
K = Стохастика Лейна
C = последняя цена закрытия
L = минимум цены за N периодов
H = максимум цены за N периодов
Дополнительно, методы Лейна определенно требовали,
чтобы K был дважды сглажены простыми скользящими средними с
тремя периодами. Тогда делаются два других вычисления:
SK = трехпериодная простая скользящая
средняя от K
SD = трехпериодная простая скользящая средняя от SK
Классическая интерпретация стохастика может
быть усложнена. Основной метод состоит в том, чтобы покупать,
когда SK - выше SD, и продавать, когда SK перемещается ниже
SD. Однако, стохастик использует фиксированное вычисление \"от
периода к периоду\" которое может беспорядочно перемещаться,
поскольку самая ранняя точка данных выпадает при вычислении
следующего дня. Из-за этой неустойчивости и ложных произведенных
сигналов, использование стохастическа для сигналов входа и выхода
может принести много неприбыльных сделок. Чтобы компенсировать
этот недостаток, сигналы покупки сильнее, когда пересечение
происходит в диапазоне 10-15 %, а продажи - в диапазоне 85-90
%.
К сожалению, многие методы с использованием стохастического
осциллятора могут производить последовательные потери какое-то
время. Некоторые аналитики рекомендовали сглаживать данные далее,
или проверять для подтверждения отношение перекупленности/перепроданности
перед продажей или покупкой. Вторичные фильтры, типа индикаторов
перекупленности/перепроданности при этом сводят на нет работу
стохастика, запаздывая с попаданием в тренд, получая убытки
как на входе, так и на выходе.
K39 - Последняя Стохастическая Техника
Исследование, опубликованное в \" Энциклопедии Технических Индикаторов
Рынка\" показало, что некоторые очень хорошие сигналы давал несглаженный
39-периодный стохастический осциллятор (K = 39, без сигнальной
линии). Сигнал покупки поступает, когда K пересекает наверх
линию 50 %, а цена закрытия - выше максимума закрытия предыдущей
недели. Сигналы продажи дается, когда K пересекает линии 50
% вниз, а цена закрытия - ниже минимума закрытия предыдущей
недели. При взятии более длинного периода, и без сглаживания
данных по скользящему среднему с 3 периодами позволяют аналитику
рассмотреть Стохастику Лейна.
На графике ниже для MSFT, мы видим, что 39-периодный K пересек
линию 50 % вверх 14 июня, в районе $ 72.00.
Недельные, дневные, часовые, даже минутные данные могут эффективно
использоваться с 39-периодным стохастиком. Используя недельные
данные в течение трех лет, мы видим, что 39-недельный стохастик
для MSFT не опускался ниже 50 % до конца февраля 2000 года.
Убыток, который произошел для MSFT на следующий месяц, показывает
потребность в подтверждении сигнала. Если мы посмотрим на дневные
данные CSCO за последний год, мы увидим, что по 39-дневному
стохастику, его надо было держать с ноября 1999 по $35 до начала
апреля 2000 по $ 65 за акцию. Здесь опять мы видим ложный подъем
в конце апреля. Что можно было бы использовать для подтверждения?
Подтверждение
Вспомнив, что стохастик - индикатор импульса цены, нужно соединить
его с оценкой объема для подтверждения сделки. На графике ниже,
к индикатору On Balance Volume (OBV), в качестве сигнальной
линии была добавлена 30-ти дневная MA.
Заметьте, что имелось бычье пересечение OBV в начале ноября
1999 и снова в начале июня 2000 вскоре после того, как K линия
пошла назад выше 50 %. Хотя Стохастик в апреле развернулся,
пересечения OBV не произошло. Когда же K линия опять пересекла
наверх 50 % в начале июня, последовало подтверждение.
Напоследок хочу напомнить, что каждая акция - уникальна, и,
хотя 39-периодный стохастик - полезный технический индикатор,
всегда нужно проследить за его работой на вашей определенной
акции. Недавно, большинство технических акций показали лучший
сигнал на покупку при пересечении K выше 40 %, а на продажу
- при K, пересекающем линию 60 % вниз. Однако, при сильно изменчивых
акциях вторая цена или индикатор наряду с индикатором объема
обеспечивает лучшее подтверждение.
© StockCharts.com
Дата публикации: 24.11.2006
Прочитано: 1289 раз
Дополнительно на данную тему
|
Регистрация или вход
